Коэффициент оборачиваемости кредиторской задолженности: формула и дни

Коэффициент оборачиваемости кредиторской задолженности показывает, сколько раз за период компания полностью «прокрутила» свой долг перед поставщиками. Период оборота в днях показывает, за сколько дней в среднем она с ними рассчитывается.

Собственнику и финансовому директору важнее другое: платим ли в пределах отсрочки, не прячет ли среднее просрочку отдельных поставщиков и хватит ли денег до конца месяца.

Коэффициент оборачиваемости кредиторской задолженности: короткий ответ

• Коэффициент = себестоимость реализации (или закупки) за период / средняя кредиторская задолженность перед поставщиками за тот же период.
• Период оборота кредиторской задолженности в днях = количество дней периода / коэффициент.
• Как читать: 34 дня означают, что от поставки до оплаты в среднем проходит 34 дня.

Дни понятнее коэффициента: их сразу можно сравнить с отсрочкой в договоре. «Коэффициент 2,65 за квартал» ничего не говорит, а «34 дня при отсрочке 30» видно сразу.

В знаменателе средняя, а не остаток на одну дату: кредиторка на конкретное число может прийтись на крупную поставку или на день массовых оплат.

Зеркальный показатель для покупателей описан в статье о том, как контролировать дебиторскую задолженность.

Что входит в кредиторскую задолженность и что брать в формулу

Кредиторская задолженность означает всё, что компания должна другим на определенную дату:

• поставщикам и подрядчикам за товары, работы, услуги;
• покупателям за полученные от них авансы;
• бюджету по налогам и сборам;
• работникам по зарплате.

Для оборачиваемости берем только долг перед поставщиками: его компания гасит из операционных денег по условиям договоров. У налогов и зарплаты свои сроки.

Авансы полученные формально являются кредиторкой, но это деньги покупателей, а не отсрочка поставщика. Их считаем отдельно.

Авансы выданные поставщикам уменьшают фактический долг. Для формулы нужно решение: брать долг за вычетом авансов по тому же договору (нетто) или брутто, без свертывания. Нетто ближе к реальному долгу, брутто проще сверять с балансом. Правило фиксируют вместе с НДС и источником данных.

Что ставить в числитель и как считать среднюю

Выручка, себестоимость или закупки

Выручка завышает коэффициент: она содержит наценку, а поставщику мы платим по себестоимости.

Себестоимость реализации подходит, когда запасы стабильны. Если склад заметно растет или сокращается, точнее закупки за период: именно за них компания должна поставщикам.

Бизнес тот же, а вывод разный: от «платим раньше срока» до «опаздываем».

Ловушка НДС

Кредиторка в балансе отражается с НДС, а себестоимость и закупки без него. Если разделить одно на другое, коэффициент получится заниженным, а дни завышенными. В примере выше средняя кредиторка с НДС составила бы 4 080 тыс. грн, и вместо 34 дней получился бы 41. Правило: либо обе величины с НДС, либо обе без него.

Три способа считать среднюю

• (Начало + конец периода) / 2. Самый простой способ, но две даты могут оказаться нетипичными.
• Помесячная средняя. Для квартала берут четыре точки: остаток на начало квартала и на конец каждого из трех месяцев, сумму делят на 4.
• Ежедневная средняя. Сумма остатков долга перед поставщиками на каждый день периода, деленная на количество дней. Данные берут из регистра взаиморасчетов с контрагентами. Она точнее, когда поставки концентрируются в конце месяца: тогда помесячная средняя завышает долг.

Выбрав способ, не меняйте его: иначе динамика покажет изменение методики, а не бизнеса.

Пример: оптовая компания за квартал

Например, оптовая компания считает оборачиваемость за первый квартал. Суммы без НДС, средняя по четырем точкам.

Средняя договорная отсрочка составляет 30 дней, фактический период 34 дня. Разница кажется незначительной, но разложим среднее по поставщикам.

Двум поставщикам компания платит раньше срока, третьему с опозданием на три недели. Среднее «34 против 30» скрывает просрочку, а ранние оплаты А и Б забирают деньги, которыми можно было закрыть долг перед В.

Что делать с таким результатом

• Проверить, не грозит ли просрочка перед В остановкой отгрузок: есть ли критичные позиции, которые компания покупает только у него.
• Платить А и Б в день срока, а высвобожденные деньги направить на просрочку перед В.
• Договориться с В о графике погашения, начав с части свыше 30 дней.

Как кредиторка связана с дебиторкой и запасами: финансовый цикл

• Операционный цикл = период оборота запасов + период оборота дебиторской задолженности.
• Финансовый цикл = операционный цикл минус период оборота кредиторской задолженности.

Финансовый цикл показывает, сколько дней компания финансирует себя собственными или кредитными деньгами между оплатой поставщику и поступлением от покупателя. Составляющие считают так:

• Дни запасов = дней в периоде × средние запасы / себестоимость реализации.
• Дни дебиторки = дней в периоде × средняя дебиторка / выручка.

Например, в том же квартале средние запасы составили 3 730 тыс. грн, средняя дебиторка 4 550 тыс. грн (без НДС):

• запасы: 90 × 3 730 / 8 400 ≈ 40 дней;
• дебиторка: 90 × 4 550 / 11 700 = 35 дней.

Поставщикам компания платит за 34 дня, поэтому цикл составляет 40 + 35 − 34 = 41 день. Это потребность в деньгах: закупки 9 000 тыс. грн / 90 дней × 41 день ≈ 4 100 тыс. грн.

Когда именно не хватит денег, покажет платежный календарь: даты оплат поставщикам и ожидаемые поступления. Подробнее о том, как увидеть кассовый разрыв заранее, и о платежном календаре в BAS.

Как читать результат: когда более длинный срок хорошо, а когда тревожно

Универсального норматива нет. Сравнивайте с собственной динамикой по месяцам и с условиями договоров.

Когда рост хорошо. Поставщик дал более длинную отсрочку, и скидки за раннюю оплату нет: тогда это финансирование без процентов. Если скидка есть, у отсрочки есть цена. Например, поставщик дает 2% скидки за оплату за 10 дней вместо 30. Отказавшись от скидки, компания платит 2% за 20 дней отсрочки, то есть около 36% годовых (2% × 365 / 20). Если кредит дешевле, выгоднее взять скидку.

Когда тревожно. Период растет быстрее договорных сроков, появляется просроченная кредиторка, начисляются штрафы, поставщик переводит на предоплату или останавливает отгрузку.

Сезонность. В агро и строительстве закупки и расчеты сосредоточены в нескольких месяцах. Смотрите помесячно и сравнивайте с тем же месяцем прошлого года.

Откуда берутся цифры в BAS и почему их может быть две

• Обороты и остатки по счету (бухгалтерский учет) показывают состояние для отчетности.
• Регистр взаиморасчетов с контрагентами (оперативный учет) показывает долг по договорам и документам.

Например, дебиторка по бухгалтерскому учету составляет 811 тыс. грн, а по оперативному 1,12 млн грн. Обе цифры правильные, они отвечают на разные вопросы. Кто этого не понимает, выдаст уверенную, но не ту цифру.

Так же может расходиться и долг перед поставщиками, поэтому источник для формулы выбирают один раз и фиксируют.

Группа компаний

Если несколько организаций группы ведутся в одной базе BAS, кредиторку можно считать по группе. Внутригрупповые долги отделяют: они не означают оттока денег из группы. Например, кредиторка по группе 5 000 тыс. грн, из них внутригрупповая 1 200 тыс. грн. Для оборачиваемости и потребности в деньгах берем 3 800 тыс. грн, а закупки в числителе тоже без внутригрупповых. Подробнее о взаиморасчетах в группе компаний.

Кто и как собирает эти цифры и какие вопросы задавать

Собственнику нужен не коэффициент, а таблица по поставщикам: условие оплаты, фактический срок, просрочка по возрасту. В 24 разговорах с руководителями компаний (июль-сентябрь 2026) тему данных в нескольких системах (учет, CRM, кассы, банк) поднимали 17 раз, ручное сведение отчетов 13. Так это звучит на встречах с собственниками: «Мы построили систему в Экселе. Я для этого посадил девушку.» О том, сколько стоит ручное сведение отчетов, мы писали отдельно.

Вопросы, которые стоит задавать регулярно:

• Хватит ли денег до конца месяца?
• Кому из поставщиков и когда платить на этой неделе?
• Все ли оплаты в пределах договорной отсрочки?
• Есть ли поставщики, которым мы платим раньше срока?

Больше примеров: вопросы к своей BAS.

Как получать эти цифры без ручного сведения

BAFDIM представляет собой надстройку над BAS на основе ИИ, подключенную только на чтение. Сотрудник задает вопрос обычными словами в чате, система обращается к базе под его логином и отвечает цифрами из учета, показывая, из каких данных их собрала. Изменить что-либо в базе через нее невозможно. Каждый видит только то, что разрешают его права в BAS. Таблицы Excel вне BAS можно объединить с данными BAS в одном отчете. Отчеты приходят в мессенджер, на почту или в чат, спрашивать можно с телефона.

ИИ может ошибаться, поэтому ответ показывает, из каких данных собран, а прогноз отличается от факта. Первый этап внедрения не технический: вместе с людьми клиента мы записываем, что считать кредиторкой, себестоимостью, просрочкой, с НДС или без. Дальше эти определения одинаковы для всех, кто спрашивает.

Основные данные остаются в инфраструктуре клиента. Чтобы ответить, внешний сервис ИИ (провайдера выбирает клиент) получает только нужный для вопроса контекст, а объем и провайдер определяются настройкой и договором. Историю вопросов и ответов мы не храним. Подробнее: что спрашивать у поставщика о доступе к базе.

Критерий выбора любого инструмента: знает ли тот, кто подключает ИИ к базе, чем регистр взаиморасчетов отличается от оборотов по счету.

С чего начать

1. Выписать договорные отсрочки по ключевым поставщикам в одну таблицу.
2. Записать, что в формуле: себестоимость или закупки, с НДС или без, бухгалтерская или оперативная картина, долг нетто за вычетом авансов по тому же договору или брутто, с внутригрупповыми долгами или без.
3. Посчитать период в днях помесячно за последние 12 месяцев.
4. Сравнить фактические сроки с отсрочкой по каждому поставщику.

Если хотите увидеть, как руководитель получает таблицу долгов по поставщикам и ответ на вопрос «хватит ли денег до конца месяца», приглашаем на демо. Оно длится 30 минут и проходит на примере из вашей отрасли: опт, производство, строительство или агро. Хочу увидеть демо